الصورة: Unsplashعامل التوقف الرئيسي الذي يمنع الناس في أغلب الأحيان من محاولة الاستثمار في البورصة بمفردهم هو الخوف من خسارة المال. هناك دائما مثل هذا الخطر ، ويجب أن تؤخذ في الاعتبار. ومع ذلك ، فإن مجال الاستثمار آخذ في التطور ، وفي السنوات الأخيرة ، ظهرت طرق تقلل بشكل خطير من مخاطر الخسائر المالية أو تقضي عليها تمامًا. واحدة من الأدوات لتحقيق ذلك هي
المنتجات الهيكلية .
اليوم سنتحدث بمزيد من التفاصيل حول كيفية عملها ، ولماذا تقلل أو حتى تقضي على المخاطر ، ومقدار المستثمر السلبي الذي يمكن أن يربحه من هذا.
ملاحظة : سيركز النص على الاستثمارات في بورصة موسكو باستخدام خدمات الوسطاء المرخصين ، الذين يسيطر البنك المركزي على عمله. لا يتعلق موضوع المنتجات الهيكلية بالعمل على الفوركس وأنواع الأنشطة المالية الأخرى.
كيف يعمل؟
المنتجات الهيكلية - في جوهرها ، هذه هي الأدوات المالية المختلفة التي تم جمعها في محفظة واحدة. يتم اختيارهم بنسبة معينة لضمان الحد الأدنى أو صفر من المخاطر عند الاستثمار في البورصة.
على سبيل المثال ، يمكن أن يكون 90٪ من المنتج موجودات خالية من المخاطر ، مثل سندات القروض الفيدرالية ذات الدخل المضمون ، و 10٪ يمكن أن تكون أسهم شركة يمكن أن ترتفع في السعر أو تخسر القيمة. معنى هذا المنتج هو أن الخسارة المحتملة على الأسهم سيتم تعويضها عن طريق الدخل المضمون في الأصل الثاني. إذا ارتفع سعر السهم ، فسيكون الربح أعلى من ذلك.
تحتوي المنتجات الإنشائية على العديد من المعايير التي قد تختلف ، من بينها:
- عدد الأصول - يمكنك الاستثمار في أصل واحد أو مجموعة من هذه الأصول ؛
- الحد الأدنى من الاستثمارات - 300 ألف روبل مشروطة كافية لاستراتيجية واحدة ، وربما لا تكون كافية لآخر ؛
- مصطلح المنتج - إلى متى يتم تصميم الإستراتيجية ؛
- مستوى حماية رأس المال - جزئي ، كامل ، مشروط ؛
- معدل المشاركة في المنتج - بعدد النسبة المئوية التي تشارك فيها في نمو / انخفاض الأصل (إذا كانت النسبة = 70٪ ، وتغير سعر الأصل الأساسي بنسبة 10٪ ، فسيكون ربحك 7٪).
أمثلة على المنتجات الإنشائية + ما يمكنك أن تكسبه من هذا
في الممارسة العملية ، لإظهار كيفية عمل المنتجات الهيكلية ، من الأسهل استخدام
أمثلة واقعية لاستراتيجيات التداول الحقيقية من محللينا للفترة من يوليو إلى أغسطس 2019 (يتم تحديثها باستمرار).
لذلك ، إليك معايير المنتج الهيكلي مع مستوى حماية رأس المال بنسبة 100 ٪ ، والأصل الأساسي منها أسهم سبيربنك:
إليك كيف تعمل في الممارسة:
- إذا كانت قيمة سعر الأصل الأساسي في وقت سداد المنتج أقل من "السعر الأولي" ، يتلقى المستثمر رأس المال الخلفي المستثمر بالكامل.
- إذا كانت قيمة سعر الأصل الأساسي في وقت سداد المنتج أعلى من "السعر المبدئي" ، ولكن أقل من "سعر الحاجز" ، يكسب المستثمر المشاركة في النمو زائد يتلقى رأس المال الخلفي بالكامل.
- إذا كانت قيمة سعر الأصل الأساسي في وقت سداد المنتج أعلى من "سعر الحاجز" ، فإن المستثمر يكسب أقصى عائد في المئة سنويا بالإضافة إلى تلقي رأس المال الخلفي بالكامل.
يمكن تنفيذ هذه الاستراتيجيات ليس فقط بمساعدة الأسهم ، ولكن أيضًا على سبيل المثال العملات.
الحد الأقصى لربحية
الاستراتيجيات للفترة من يوليو إلى أغسطس هو 20 ٪ - لن يتجاوز العائد على ودائع البنوك الروبل في نفس الفترة ، في المتوسط ، 9 ٪.
هل يمكنني إنشاء المنتج الهيكلي الخاص بي؟
نعم ، يمكن القيام به. في الواقع ، إذا استثمرت مائة ألف شرطي أو مليون روبل بنسبة 90 ٪ إلى 10 ٪ ، حيث الجزء الأول هو إيداع في أحد البنوك ، والثاني هو شراء الأسهم ، فإن هذا سيكون منتجًا هيكليًا.
في هذه الحالة ، سيكون من الممكن إنشاء أوامر وقف الخسارة عند مستوى 80-90 ٪ من سعر شراء الأسهم. في هذه الحالة ، سيتم تعويض الخسارة المحتملة على الأسهم بفائدة على الإيداع. وهذا هو ، يمكنك تحقيق استراتيجية منخفضة المخاطر. في سيناريو جيد ، إذا ارتفعت أسعار الأسهم ، فسوف تتلقى ربحًا من الإيداع والدخل من بيع الأسهم.
لماذا إذن تحتاج إلى منتجات وسيط
هناك جوابان. الأول هو راحة عاديا. عند إنشاء منتج هيكلي بمفرده ، يجب على المستثمر فتح حساب مع بنك وسيط ، ونقل الأموال إليه ، وشراء / بيع الأسهم ، إلخ. في حالة الاستثمار في منتج هيكلي جاهز ، يجب إكمال جميع العمليات مرة واحدة فقط ، ثم انتظر الربح.
بالإضافة إلى ذلك ، سيكون من الصعب تنفيذ منتج هيكلي بشكل مستقل لاستراتيجية تداول معقدة. على سبيل المثال ، باستخدام المنتجات التي تم تجميعها من قبل المحللين ، يمكنك كسب المال ، على سبيل المثال ، من خلال المراهنة على تغيير في سعر أحد أصول التبادل (الأسهم أو المؤشر) في اتجاه واحد أو آخر. استراتيجيات مثل العمل مع الفهارس مستحيلة دون استخدام أدوات أكثر تعقيدًا من الأسهم - الخيارات والعقود الآجلة والأسهم في صناديق الاستثمار المشتركة.
يقوم محللون في شركة الوساطة بتطوير استراتيجيات جديدة باستمرار ، وقوائمهم آخذة في التوسع ، ومن الصعب للغاية التوصل إلى العديد من خيارات الاستثمار بنفسك - إذا لم تكن تاجرًا محترفًا.
استنتاج
بشكل عام ، تعتبر المنتجات الهيكلية أداة جيدة لأولئك الذين يرغبون في البدء في الاستثمار في البورصة ، ولكن لا يزالون لا يتمتعون بمعرفة واسعة النطاق حول الموضوع ويريدون الحد من مخاطر الخسائر ، ومن الأفضل التخلص منها تمامًا.
تتيح لك أداة الاستثمار هذه تحقيق مستوى 100 ٪ من حماية رأس المال ، مع الحفاظ على فرص الربح أعلى من الفائدة على الودائع المصرفية. في الوقت نفسه ، دون صعوبات غير ضرورية - لبدء العمل مع منتج هيكلي ، ما عليك سوى
فتح حساب عبر الإنترنت وإعطاء الترتيب المناسب في الحساب الشخصي لنظام الوساطة.
هذا كل شيء لهذا اليوم ، شكرا لمشاهدة! سنكون سعداء للرد على جميع الأسئلة في التعليقات.
المواد المالية وسوق الأوراق المالية الأخرى ذات الصلة من ITI Capital :