Geekly articles weekly

Perdagangan di era robot dan Bitcoin - Russian FinTech Meetup # 2 diadakan di Moskow

gambarPada hari Selasa, 29 November, fintech-mitap kedua yang didedikasikan untuk subjek "Perdagangan di era robot dan bitcoin" diadakan di ruang konferensi utama Digital Oktober. Selama acara, 3 pembicara berbicara: mitra pengelola Datalogia, Fedor Pshirkov, perwakilan penjualan platform pemantauan pasar TRData, Pavel Fedorov, dan pendiri dan CEO platform blockchain Waves kami, Alexander Ivanov. Setelah menyelesaikan serangkaian presentasi, para pembicara membahas tren teknologi saat ini dalam perdagangan dalam format meja bundar.




Semua foto dapat dilihat di album di halaman Facebook .

Presentasi


Fedor Pshirkov (Datalogia) - Unduh
Pavel Fedorov (TRData) - Unduh
Alexander Ivanov (Gelombang) - Unduh

Acara ini diselenggarakan oleh komunitas FinTech Rusia , yang meliputi:

  • Alexander Ivanov (CEO Waves Platform ),
  • Vladimir Maslyakov (CTO dari Tech Key Hub ),
  • Dmitry Faller,
  • Maria Popova ( Digital Oktober ),
  • Vitaliy Tsigulev (CEO Badan Komunikasi Keuangan Digital ),
  • Natalya Kosyanova (manajer acara dan media hub Tech Key),
  • Fedor Pshirkov (Managing Partner di Datalogia ).

gambar

Mitap dibuka dengan pidato oleh Fedor Pshirkov, Managing Partner Datalogia Consulting. Presentasinya dikhususkan untuk topik: "Algo Revolution 2.0 - evolusi pendekatan untuk membangun strategi algo."

gambar

Selama pidatonya, Fedor berbicara tentang sejarah perkembangan teknologi perdagangan dari awal abad ke-20 hingga saat ini. Titik awal dari kisah Pshirkov adalah kasus pedagang terkenal pada paruh pertama abad ke-20, Jesse Livermore, yang mendapatkan kekayaan pada keruntuhan pasar Amerika selama Depresi Hebat. Menurut Fedor, alat perdagangan utama pada paruh pertama abad ke-20 adalah komputasi dan membangun strategi perdagangan di atas kertas. Alat paling sederhana dan analisis utama berfungsi. Salah satu metode waktu itu adalah membangun grafik di atas kertas transparan untuk overlay pada grafik lain untuk mengidentifikasi kebetulan dan perbedaan tren. Keunggulan kompetitif utama adalah akses informasi dan data.

Pada 80-an, sistem analisis teknis digunakan.karena pengenalan terminal CQG dalam proses perdagangan . Kerugian dari terminal adalah ketidakmungkinan memeriksa mereka menggunakan backtesting . Dalam hubungan ini, super-sistem mulai muncul, yang biayanya mencapai $ 3 ribu.

Setelah 2005, lompatan dalam perdagangan algoritmik terjadi. API Pialang muncul. Proses perdagangan dipengaruhi oleh pembelajaran mesin dan teknologi analisis data besar.

gambar

Selama pidatonya, Fedor mengutip kekurangan metode algo yang terbentuk.

  • Kesalahan hayndsayta (bias belakang) - ramalan berdasarkan hanya pada retrospektif.
  • Nantikan bias. penggunaan informasi perdagangan dengan penundaan, tanpa akses pada saat ini.
  • Data snooping bias. , .
  • . , .
  • (survivorship bias). .
  • Over Fitting. , . « » , .

gambar

Setelah mendaftar masalah, Fedor mempresentasikan flowchart yang terdiri dari langkah-langkah penelitian yang digunakan oleh pemain pasar terkemuka. Menurut praktiknya, penelitian didasarkan pada data, pengamatan, dan hipotesis. Kemudian, hipotesis terhadap fakta diuji. Pembicara menyertai diagram blok di atas dengan daftar alat yang dapat digunakan pada setiap tahap pelaksanaannya.

gambar

Pada contoh grafik yang menunjukkan transisi pasar ke mode yang berbeda, Pshirkov mengidentifikasi kemungkinan "jebakan" dalam karya model algoritmik:

  • Distribusi seri harga yang tidak stabil. Jika pasar bergerak dari Mode 1 ke Mode 2, model harus diputus berdasarkan perbedaan antara perubahan yang telah terjadi dan ekspektasi terprogram dari model tersebut.
  • Kekeliruan daya komputer absolut. Perhitungan yang dapat berhasil dilakukan pada tahap pengujian, jauh dari selalu dapat digunakan secara efektif di pasar nyata.
  • Model yang menuntut sumber daya akan menghasilkan penundaan yang akan terlihat pada saat yang paling tidak tepat.
  • Kebutuhan untuk memperhitungkan komisi yang tidak konsisten. Kebutuhan untuk memahami arus kas dari model algoritmik.

Selain nuansa di atas, Fedor juga menyoroti:

  • Keterlambatan
  • Likuiditas
  • Spread antara Bid dan Ask.

Mengikuti Fedor, perwakilan platform untuk memantau pasar waktu nyata TRData Pavel Fedorov memasuki lokasi .

gambar

Pavel berbicara tentang keunggulan solusi dengan latar belakang tren saat ini dalam perdagangan.

Rangkaian pidato memuncak dalam presentasi "Cryptocurrency: Perspektif Baru untuk Perdagangan" yang disiapkan oleh pendiri dan CEO platform blockchain Waves Alexander Ivanov. Pembicara berbicara tentang tren saat ini di pasar mata uang digital.

gambar

Alexander mulai dengan sejarah pasar Bitcoin sejak diperkenalkan pada 2008. Ivanov menyebutkan pertukaran bitcoin pertama Mt.Gox , yang didirikan pada 2010 di Jepang oleh programmer Prancis Mark Karpeles. Pertukaran ditutup pada 2013 karena adanya kerentanan infrastruktur teknis dan penarikan dana berulang kali oleh penjahat cyber. Menurut Alexander, semua pertukaran mata uang digital utama beresiko peretasan dan pencurian dana. Sebagai contoh baru, Ivanov mengutip hack Bitfinex Agustus, diikuti dengan penarikan sekitar $ 70 juta.

Terlepas dari semua risiko, operasi perdagangan cryptocurrency menarik pemain dengan peluang memperoleh penghasilan. Menurut Alexander, pasar cryptocurrency tidak efisien. Ada arbitrase antara pertukaran untuk menghindari kontrol finansial. Pasar tidak diatur dan sangat fluktuatif. Pasar terus berubah mode.

gambar

Menurut Ivanov, pasar cryptocurrency akan bergerak menuju regulasi dan meningkatkan efisiensi. Peluang arbitrase secara bertahap akan hilang. Perdagangan frekuensi tinggi akan berkembang , jaringan perdagangan akan muncul yang serupa dengan yang sudah ada yang dirancang untuk perdagangan saham. Dana perdagangan akan memasuki pasar.

gambar

Pada contoh platform Waves-nya, Alexander menggambarkan keuntungan memblokir dalam perdagangan, yang meliputi kurangnya akses pertukaran ke uang para pedagang. Dengan pendekatan ini, pertukaran pusat cocok dengan pesanan, dan semua transaksi terjadi di blockchain.

Dalam pidatonya, Ivanov mendaftarkan prospek untuk menggunakan teknologi blockchain di pasar pertukaran:

  • Pasar yang ditransfer ke blockchain tidak memiliki kecepatan operasi yang memadai, tetapi mereka dapat memberikan transparansi dan desentralisasi proses bisnis. Alexander mengutip proyek Nasdaq Linq sebagai contoh.
  • Teknologi registri terdistribusi memungkinkan Anda untuk menggabungkan proses interaksi antara pertukaran, broker, penyimpanan, sistem kliring dan lembaga kliring. Blockchain tidak dapat memastikan kecepatan operasi, tetapi dalam proses ini transparansi lebih penting daripada kecepatan.

Di bagian akhir pidatonya, pendiri Waves merumuskan beberapa kesimpulan dan prediksi:

  • Pasar cryptocurrency sangat tidak efisien dan Anda dapat memperolehnya.
  • Di pasar cryptocurrency, analisis teknis efektif.
  • Bot arbitrage bekerja dengan baik.
  • . IPO . -.
  • .

Selama meja bundar, yang dimulai segera setelah pidato Alexander, pembicara lain bergabung dengan pendiri Waves: Fedor Pshirkov dan Pavel Fedorov dan CTO dari pusat teknologi KL10CH Vladimir Maslyakov.

gambar

Pertanyaan pertama dari hadirin ditujukan kepada Alexander Ivanov. CEO agensi komunikasi Keuangan Digital Vitaly Tsigulev bertanya pasangan mata uang mana yang paling menguntungkan untuk diperdagangkan. Founder of Waves menyarankan untuk melakukan perdagangan bitcoin terhadap dolar AS. Alexander merekomendasikan untuk memperhatikan cryptocurrency baru, yang harganya berubah dengan cepat. Ivanov merekomendasikan bitcoin perdagangan dalam konteks peluang arbitrase antara bursa Asia dan Eropa.

Salah satu tamu acara bertanya kepada pendiri Waves tanda-tanda apa yang menunjukkan bahwa perlu untuk meninggalkan pertukaran. Menurut Alexander, sejumlah besar dana menunjukkan peningkatan risiko peretasan pertukaran, yang berarti akan lebih aman untuk meninggalkannya.

gambar

Menjawab pertanyaan dari salah satu peserta pertemuan, Vladimir Maslyakov mencatat bahwa perangkat lunak perdagangan algoritmik yang ideal belum ada di pasar Rusia.

Alexander Ivanov merekomendasikan berinvestasi dalam mata uang yang mudah berubah kepada tamu metap, yang tertarik pada nuansa perdagangan di pasar cryptocurrency. Menurut Fedor Pshirkov, di pasar cryptocurrency dimungkinkan untuk menggunakan strategi panjang dalam distribusi cryptocurrency dan memantau volume perdagangan.

Menggunakan derivatif sebagai alat investasi di pasar cryptocurrency, Fedor Pshirkov merekomendasikan agar Anda mempelajari dengan seksama spesifikasi kontrak dan cara mempelajari pekerjaan mereka.

Selama diskusi, Alexander Ivanov menanyakan pendapat Fedor Pshirkov tentang efisiensi pasar. Mitra pelaksana Datalogia menanggapi bahwa berdebat tentang kinerja pasar berarti mengakui dana lindung nilai sebagai penipu. Menurut Fedor, pasar tidak efisien, dan pertama-tama, dari sudut pandang pendekatan para pesertanya. Vladimir Maslyakov, yang bergabung dalam dialog, mencatat bahwa arbitrase dan karyawan HFT membuat pasar yang efektif .

gambar

Pertanyaan terakhir dari audiens dikhususkan untuk stabilitas pasar cryptocurrency. Menurut Maslyakov, cryptocurrency sekarang dapat digunakan tanpa menggunakan fiat. Pada saat yang sama, cryptocurrency masih belum tersebar luas. Alexander Ivanov menyatakan pendapatnya bahwa jatuhnya pasar dengan bantuan manipulasi berita dan tindakan cryptanarchists adalah mustahil.

Agar tidak ketinggalan mitap RusFinTech berikutnya , ikuti pengumuman di blog kami, di halaman mitap di Facebook atau di saluran Telegram .

Source: https://habr.com/ru/post/id399579/

More articles:


All Articles